• Rebeka Skibińska

Oprocentowanie stałe czy zmienne?

Ostatnio sporo osób mnie pyta co jest lepsze: oprocentowanie stałe czy zmienne? Jeszcze do niedawna oprocentowanie stałe przy kredytach hipotecznych, tj. długoterminowych było rzadkością. Dziś większość banków ma je w swojej ofercie. Wymusiła to rekomendacja Komisji Nadzoru Finansowego. Pytanie czy jest ono bardziej opłacalne?


Na ten moment oferty ze stałym oprocentowaniem są droższe od zmiennych o ok. 1-2%. Co więcej oprocentowanie stałe jest określone na 5 lat, potem przechodzi w zmienne ( w Alior Banku na 7lat). Tak więc mamy gwarancje, że nasze raty nie zmienią się przez 5 lat.

Przy wyborze oprocentowania musimy kierować się również momentem w jakim je wybieramy. Na przykład gdybyśmy dokonywali wyboru dziś, tj. 28 września, gdy WIBOR 3M wynosi 0,24% (źródło stooq.pl), tzn. jest bardzo niski oraz spodziewamy się tendencji wzrostowej, to może się okazać, że oprocentowanie stałe będzie nam się opłacało. Unikniemy wzrostu raty prze kolejne 5 lat.

ekspert finansowy chełm, doradca kredytowy chełm, zadzwoń i umów się na spotkanie, oprocentowanie stałe czy zmienne
Oprocentowanie stałe czy zmienne - umów się na bezpłatne spotkanie telefonicznie lub mailowo

Przykład: kredyt w wysokości 300 000 zł na zakup mieszkania na rynku wtórnym na 30lat. Symulacja na podstawie oferty Banków: Pekao SA i Santander




Założenie: WIBOR przez kolejne 5 lat nie wzrośnie

Różnica w koszcie odsetkowym ok 10 – 15 tys. na korzyść oprocentowania zmiennego


Założenie: kilka dni po uruchomieniu kredytu WIBOR wzrasta do 1,72, czyli do poziomu sprzed pandemii i nie zmienia się do końca trwania kredytu

Różnica w koszcie odsetkowym 1 – 6 tys. na korzyść kredytu ze stałym oprocentowaniem


Założenie: kilka dni po uruchomieniu kredytu WIBOR wzrasta do 3 , czyli do poziomu sprzed pandemii i nie zmienia się do końca trwania kredytu

Różnica w koszcie odsetkowym ok 16 – 20tys na korzyść kredytu ze stałym oprocentowaniem


Niestety, założenia w moim przykładzie są hipotetyczne, a różnice kosztów odsetkowych podane w zakresach ponieważ zależą od oferty konkretnych banków. Trudno ocenić jak szybko i jak bardzo będzie zmieniał się WIBOR w najbliższym czasie oraz w trakcie kilku kolejnych lat. Warto zatem przeanalizować wady i zalety obydwu rozwiązań oraz sprawdzić co dla nas jest istotniejsze. Często rozmawiam o tym z moimi klientami na spotkaniach i nie ma jednego rozwiązania. Chętnie i Tobie pomogę rozwiać wątpliwości.